小微企业融资难，难在连向银行提出融资申请的勇气都没有。
昨日，汇付天下携手西南财经大学在北京发布了首个反映中国小微企业生存状况的指数。指数显示，46 .2%的银行融资诉求的企业可以从银行获得融资，只有57 .8%有融资需求的小微企业向银行申请贷款。大部分有融资需求的企业因“估计不会被批准”、“申请过程麻烦”和“不知道如何申请”等原因连向银行递交贷款申请的勇气都没有。
据悉，借款来源上，小微企业仍更加依赖民间借贷。而在民间借贷中，3/4主要向亲友借钱，这类贷款多数无息。
对银行望而却步
本月，央行进一步扩大“定向降准”的范围，对符合审慎经营要求且“三农”和小微企业贷款达到一定比例的商业银行下调人民币存款准备金率0.5个百分点。“三农”和小微企业贷款达到一定比例作为商业银行定向降准的评判标准，显示了小微企业对于稳增长的重要性。
不过，尽管政策上已多维度促使银行金融资源向小微企业倾斜，但是实际上，小微企业的融资难题却一直都在。报告显示，在全国范围内，小微企业的银行信贷可得性为46.2%，即在100家有银行信贷需求的小微企业中，能够获得银行贷款的有46.2家。
“小微企业难，难的并非被拒绝，而是望而却步。”负责此次指数调查的西南财经大学中国家庭金融调查与研究中心主任甘犁表示，很多小微企业不去银行申请贷款，只有57.8%有融资需求的小微企业向银行申请贷款，近半小微企业未向银行张口。导致小微企业没有向银行张口的原因包括“估计不会被批准”、“申请过程麻烦”和“不知道如何申请”。
对于这种望而却步，甘犁认为，除了小微企业自身条件的客观原因外，小微业主的金融知识普遍不高也是一个重要原因。研究发现，申请贷款的小微业主金融知识水平高于估计不会被批准而未申请贷款的小微业主。“提高小微业主的金融知识水平，有助于提高小微企业的信贷可及性。”
而在向银行递交了信贷申请的小微企业中，调查显示，申请银行贷款拒绝率为20.1%。在申请但被拒绝的小微企业中，有29.7%是因为“与信贷员不熟”。“这个因素和市场无关，说明银行信贷资金分配的市场化还有待提高。”甘犁表示。
民间借贷基本靠亲友
事实上，由于小微企业财务的不透明，小微企业更依赖于银行以外的民间金融渠道获得。数据显示，2013年全国在负债小微企业中，有62.9%的小微企业仅从民间借款，有14.1%同时从银行和民间借款。从金额来看，民间借款占小微企业负债总额的45.7%，是小微企业不可或缺的资金来源。
而在民间借贷中，基于熟人关系的借贷资源。从借款来源看，小微企业的借款来源四分之三是从亲属那里借款。
“民间借贷，要不利息非常高，要不就无息。”对于小微企业的民间借贷，甘犁表示，由于主要向亲友借钱，有76.1%都是无息的，但有息民间借款利率平均高达18.1%，几乎是银行贷款利率9.6%的两倍。他指出，无息借贷主要集中在小额借款。数据显示，无息民间借款的平均额度为7.4万元，其中有51.5%都在5万元以下；而有息民间借款的额度平均为26万元，是无息民间借款的3.5倍，但要付出平均高达18.1%的利率。然而，无息的民间借贷并不意味着没有成本。调查报告显示，有民间借款的小微业主，要付出更多的“人情费”去维持人际关系。
超两成小微企业资不抵债
对于破解小微的融资难题，在当天举行的论坛上，中国改革基金会国民经济研究所副所长王小鲁表示，目前仍是大银行主导的模式，金融集中度非常高，而小微企业应该靠民间金融机构，应该通过民间金融机构构建更富有弹性的融资环境。
不过，甘犁认为，民间金融机构由于利率高，并不是小微企业的首选。他认为，由于小微企业的资金以小额为主，而无抵押、流程短的优势，信用卡透支足以满足小微企业“小、频、快”的信贷需求。
事实上，众所周知，银行对于进入小微企业相对谨慎的一个重要原因还在于小微企业的债务风险较大。汇付-西财中国小微企业指数显示，在有负债的小微企业中，超过两成已经资不抵债，以此推算，我国已经有267万个资不抵债的小微企业。有潜在风险的债务中54.5%来自银行贷款，45.5%来自民间借款，银行贷款略多。
汇付天下总裁周晔在接受南都记者专访时表示，从此次报告得到启示，小微企业的民间借贷等行为基于关系，未来这样的逻辑可能对汇付天下的组织架构、产品设置以营销渠道等造成影响。采写：南都记者陈颖北京报道